ИИ выел память: кто успеет первым в гонке за нанометрами

Пока одни компании отчитываются о рекордных поставках, другие переписывают прайс-листы. Главный сюжет квартала: искусственный интеллект перестал быть модным трендом и превратился в физическую нагрузку на всю цепочку производства чипов.

  • Память дорожает двузначными темпами. Контрактные цены на DRAM и NAND подскочили на 15–20% квартал к кварталу по данным TrendForce: Samsung, SK hynix и Micron перенаправляют линии на HBM и серверные модули, урезая поставки для ПК и смартфонов. Дефицит стал структурным — значит, техника в 2027-м может подорожать.

  • Intel перешла от обещаний к поставкам. Xeon Clearwater Forest на собственном 18A с PowerVia: до 288 энергоэффективных ядер, 12-канальная DDR5, инструкции под ИИ. Отгрузки стартовали в сентябре 2026-го облачным заказчикам — это проверка всей стратегии foundry-first.

  • ASML привезла сканеры второго поколения. EXE:5200 быстрее 200 пластин в час и дешевле в расчёте на экспонирование, чем EXE:5000; ждут её TSMC и Intel. Цель — сделать High-NA выгодной уже на 1,4 нм и ниже.

  • Samsung запустила 2 нм в Техасе. Завод в Тейлоре начал серийный выпуск по SF2 после лет задержек: десятки тысяч пластин в месяц, первые клиенты — мобильные и ИИ-ускорители. Ставка на снижение зависимости от Кореи и американские субсидии.

  • AMD унифицирует GPU. Первый чип UDNA прошёл tape-out на TSMC N2: игровые RDNA и вычислительные CDNA сливаются в одну архитектуру — и Radeon, и Instinct. Меньше издержек, быстрее софт, шанс догнать NVIDIA.

  • NVIDIA не поднимает рекомендованные цены. RTX 50 Super получила GDDR7 по 3 ГБ, флагман — 24 ГБ буфера. Красивый ход на фоне подорожания памяти, вот только партнёры могут поднять розничные ценники сами.

  • Apple усиливает локальный ИИ. M5 Pro и M5 Max на TSMC N3P: больше GPU-ядер и выше пропускная способность памяти. Зависимость от единственного поставщика при этом никуда не ушла.

Что в сухом остатке? Узкое место сместилось с идей на производство. Память, литография, 2 нм и 18A — именно они решат, кто выиграет следующий виток ИИ-гонки. За ценами на память стоит следить уже сейчас, а не когда они доберутся до полок магазинов.